Оборонна компанія Vyriy Industries з 13 серпня відкриває можливість для українців інвестувати в корпоративні облігації на загальну суму 5 млрд грн. Мінімальна сума вкладення становитиме 1000 грн, повідомляє Inzhur, який виступає андеррайтером випуску.

Інвестувати в облігації можна буде через новий фонд Inzhur MilTech. Для цього приватним інвесторам необхідно зареєструватися в Inzhur, відкрити брокерський рахунок, поповнити його через IBAN і придбати інвестиційні сертифікати фонду. Самі облігації розміщуються закрито, тобто напряму на ринку їх купити не можна — доступ до них надає лише фонд. Залучені кошти Vyriy Industries планує спрямувати на збільшення обігового капіталу, масштабування виробництва та постачання дронів для Сил оборони.

За даними Forbes Ukraine, компанія планує залучити до 4 млрд грн від приватних інвесторів, хоча номінальна вартість зареєстрованого випуску становить 5 млрд грн. CEO Vyriy Industries Олексій Бабенко пояснив, що максимальна потреба компанії наразі — 4 млрд грн, але вона може зменшитися завдяки передоплатам від замовників та банківським кредитам. На першому етапі планується швидко залучити 2 млрд грн, ще 1 млрд грн у випуску названо технічним.

Початкова ставка за облігаціями у перший рік складе 25% річних у гривні. Після кожного року компанія може достроково погасити облігації або погодити нову ставку з фондом — за словами засновника Inzhur Андрія Журжія, вона може знизитися до 22% річних. Купонні виплати фонд отримуватиме кожні 35 днів і реінвестуватиме їх, тож інвестори не отримуватимуть виплати напряму, а вартість їхніх сертифікатів зростатиме.

Inzhur прогнозує середньорічну просту дохідність фонду на рівні 25–29% у гривні за три роки, проте цей показник не є гарантованим. Винагорода Inzhur становитиме до 2% середньої вартості чистих активів фонду на рік. Дохід інвесторів, які триматимуть сертифікати до закриття фонду, виплачуватиметься як дивіденди зі ставкою оподаткування 14%. При достроковому продажі податок становитиме 23% від різниці між ціною купівлі та продажу. Держава не гарантує дохідність чи повернення інвестицій. Серед ризиків у документах фонду зазначено можливий дефолт Vyriy Industries, реструктуризацію зобов’язань, проблеми з ліквідністю, девальвацію гривні та воєнні ризики.